داليو ينصح بـ شراء البيتكوين للتحوط من الديون الأمريكية

دعوة استثمارية لحماية الثروة مع تصاعد الأزمة المالية

جدد المستثمر الملياردير ري داليو رؤيته الاستثمارية الصريحة الداعية إلى شراء البيتكوين والذهب كأداة تحوط أساسية ضد أزمة الديون الأمريكية المتفاقمة. وتأتي هذه التصريحات الحازمة بالتزامن مع تجاوز حجم الدين العام في الولايات المتحدة حاجز 40 تريليون دولار، وهو ما دفع أداء عملة البيتكوين إلى الارتفاع القوي نحو مستوى 80,000 دولار تقريبًا بعد صعودها من مستويات 63,000 دولار خلال فترة قصيرة.

نصائح ري داليو لإعادة توزيع المحفظة الاستثمارية

عبر منشور عبر منصة X، أكد مؤسس صندوق بريدجواتر أن الارتفاع المتواصل للديون الحكومية يسير في مسار غير مستدام، وقد يصل قريبًا إلى مستويات تعجز السلطات عن إدارتها. ولتفادي هذه المخاطر، قدم داليو إرشادات عامة للمستثمرين تتضمن ما يلي:

• تنويع الأصول: توزيع الاستثمارات عبر فئات أصول ودول تتمتع بقوائم مالية قوية ولا تعاني من صراعات سياسية أو جيوسياسية حادة.
• تقليل الانكشاف على أدوات الدين: تخفيض الوزن الاستثماري للسندات وأدوات الدين الحكومية.
• زيادة حصة الذهب والعملات المشفرة: تخصيص حصة مرجحة للذهب بين 10% و15% للحد من مخاطر المحفظة، إلى جانب تخصيص نسبة لـ شراء البيتكوين.

الديون الأمريكية تصل إلى نقطة تحول حرج

أوضح المستثمر الشهير أن الوضع المالي للحكومة الأمريكية يمر حاليًا بنقطة تحول حرجة، مشيرًا إلى أن أزمة الديون قد تبلغ مستويات غير قابلة للسيطرة دون التسبب في اضطرابات اقتصادية كبيرة. وشدد على أهمية معالجة هذا الأمر في الوقت الراهن أثناء تمتع الاقتصاد بقوة نسبية، لأن الضغوط تشتد بشكل مضاعف عند حدوث الانكماش الاقتصادي حيث تزداد حاجة الحكومة للاقتراض.

وقد لعبت القرارات الأخيرة لوزارة الخزانة دورًا رئيسيًا في إنعاش الأسواق؛ حيث كشفت خزانة الدولة عن خطط لمضاعفة عمليات إعادة شراء الديون بعد ارتفاع العوائد لأجل 30 عامًا إلى أعلى مستوياتها منذ عام 2007. ودفع هذا الإجراء، المقترن بتجاوز الدين العام لمستوى 40 تريليون دولار، عملة البيتكوين لاختراق حاجز 70,000 دولار النفسي بثبات قبل مواصلة مكاسبها.

تأثير الضغوط الجيوسياسية والسياسة النقدية

أشار داليو أيضاً إلى أن التحولات السياسية الكبرى والحروب تسرع من وتيرة اندلاع أزمات الديون. وتستمر التوترات الجيوسياسية المتعلقة بالصراع بين الولايات المتحدة وإيران في الضغط على أسواق الطاقة والتسبب في ارتفاع معدلات التضخم، مما شكل ضغطًا هبوطيًا على أسعار الأصول الرقمية في الفترات السابقة.

وفي هذا السياق، تعهد رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي كيفن وارش بتحقيق استقرار الأسعار، رغم الضغوط المتزايدة التي تواجهها لجنة السوق المفتوحة لرفع أسعار الفائدة لكبح التضخم. وأظهرت البيانات الصادرة عن منصة Polymarket الخاصة بالتوقعات الرقمية أن احتمال قيام الفيدرالي برفع أسعار الفائدة هذا العام ارتفع ليتجاوز نسبة 55%.